-
Понятие и классификация денежных потоков и задачи их анализа
Чистый денежный поток по всем видам деятельности может быть как положительной, так и отрицательной величиной, которая соответствует показателю абсолютной динамики остатка денежных средств за отчетный период. Но следует отметить, что чистый денежный поток далеко не всегда свидетельствует о прибыльности организации, и наоборот, убыточная организация может иметь положительный денежный поток. Чистый денежный поток характеризует движение денежный средств в организации за рассматриваемый период, а прибыль показывает превышение доходов над расходами, включая неденежные их виды.
Несмотря на различную природу денежного потока и прибыли, данные понятия часто путают.
Прибыль
Денежный поток
Отражает операции как с денежными средствами, так и бартер и взаимозачеты
Отражает операции только с денежными средствами
Могут быть учтены операции, связанные не только в отчетном периоде, но также до и после него
Учитываются операции, совершенные только в отчетном периоде
Амортизация оборудования включается в затраты и уменьшает прибыль
Амортизация оборудования не влияет напрямую на изменение потока денег
При расчете прибыли не учитывается изменение оборотных средств
Увеличение оборотных средств приводит к уменьшению денежного потока
При расчете прибыли не учитываются инвестиции и операции с кредитами
Увеличение инвестиций приводит к уменьшению денежного потока.
Таким образом, прибыльная организация может оказаться не способной генерировать значительный денежный поток и может испытывать дефицит денежных средств, что приведет к неплатежеспособности. А организация, имеющая отрицательный финансовый результат на конец месяца, может обеспечивать стабильный денежный поток и обладать достаточными денежными средствами для расчетов с кредиторами и для расширения своей деятельности. Так как одним из главных условий нормальной деятельности предприятия является обеспеченность денежными средствами, анализ денежных потоков и управление ими часто имеет гораздо большее значение, чем управление прибылью организации.
По объемам и направлениям денежных потоков от различных видов деятельности можно судить о том, на какой стадии развития находится организация, о ее финансовом состоянии, основном направлении деятельности, инвестиционной и финансовой политике.
Оценка движения денежных средств предприятия за отчетный период, а также планирование денежных потоков на перспективу является важнейшим дополнением анализа финансового состояния предприятия.
GoFinances
Меню сайта
Другое
- Исследование прибыли в туризме
Основные источники получения прибыли - Государственный долг РФ
Нормативно-правовая база - Налоговая обязанность
Исполнение налоговой обязанности - Бюджетирование на предприятии
Составные части бюджетирования на предприятии